Как правильно инвестировать в фондовый рынок?

197
Как правильно инвестировать в фондовый рынок?
Фото: investicii-v.ru
Ратмир Белов
Журналист-райтер

Большинство людей для поиска пассивного дохода, как правило, выходят на фондовые рынки. Для того чтобы такое инвестирование приносило положительный результат, то необходимо изучить азы фондового рынка.

Фондовый рынок — это площадка, где не только продаются, но и покупаются ценные бумаги. Под «инвестициями» чаще всего понимают многие — это вложение денег во что-то с целью получения прибыли.

Игроки рынка

Рынок представлен четырьмя основными игроками:

  • Инвестор (приобретает ценные бумаги).
  • Компании, а также организации, которые выпустили и разместили бумаги на рынке — эмитент.
  • Брокеры (профессионалы, которые выполняют поручения инвесторов). Все инвесторы, как правило, пользуются услугами брокеров, т.к. сами не могут напрямую купить ценные бумаги.
  • Регуляторы (специалисты, которые не только контролируют деятельность брокеров, но и защищают инвесторов).

Биржи в России

В РФ существует две площадки, где можно приобрести ценные бумаги:

Московская биржа

Биржа включает в себя:

  • Рынок акций и паев (можно приобрести как российские, так и зарубежные акции, а также ITF, ПИФы).
  • Долговые обязательства (возможность приобрести как рублевые, так и валютные облигации, а также еврооблигации).

Санкт-Петербургская биржа

На этой бирже можно приобретать акции зарубежных компаний, которые входят в индекс S&P 500. Не все брокеры могут дать доступ для покупки данных акций. Необходимо уточнять у каждого брокера отдельно. На этой бирже доступ к иностранным ITF имеют только квалифицированные инвесторы.

Классические инструменты

Основными инструментами на рынке являются акции и облигации. Данные бумаги выпускаются эмитентами, по причине нехватки денег на развитие. Если организации не будут расти и развиваться, они становятся неконкурентоспособными и уходят с рынка. Для любого развития нужен внушительный капитал.

Условно рынок можно разделить на две большие категории инвестирования: коллективное и индивидуальное.

Акции

При покупке акций, как правило, инвестор становится совладельцем бизнеса. Его доля в компании равна количеству акций в общем объеме. Они дают право не только участвовать в собраниях акционеров, но и получать дивиденды. Также их можно приобретать для долгосрочных и краткосрочных вложений. Бывают двух видов:

  1. Обыкновенные. Наиболее распространены на рынке. Они позволяют инвестору: участвовать в принятии решений на собраниях, а также увеличить доход за счет роста цены акции. Данные акции легко купить и продать, когда это потребуется.
  2. Привилегированные. Имеющие привилегии в виде дивидендов и ликвидационной стоимостью имущества. В случае, например, банкротства компании, держатели «обыкновенных акций» не получают ничего. А «привилегированные» могут претендовать на имущество предприятия. А вот участвовать в собраниях у них нет права.

Облигации

Приобретая облигации, как правило, инвестор дает своего рода кредит определенной компании под процент. Условия инвестору известны заранее. Данный вид инвестирования гарантирует ее владельцу определенный доход, а также возврат суммы долга в дату погашения. Стоимость может меняться в зависимости от ситуации на рынке, в зависимости от роста ставок на бирже.

Облигации имеют номинальную стоимость. Это сумма, которую эмитент возвращает владельцу в дату погашения.

Различают следующие виды:

  • Купонные. Данное название идет с тех времен, когда облигации были на бумажных носителях и купоны можно было оторвать в дату его погашения. Это выплата процентов от стоимости облигации.
  • Дисконтные. Данный вид не подразумевает выплату процентов. Заработать можно только на разнице цены покупки и погашения.
  • Необеспеченные. Данный вид облигаций может пользоваться спросом, только у очень надежных и платежеспособных компаний. Это связано с тем, что облигация не дает права, в случае ликвидации компании, требовать компенсацию стоимости.
  • С глубоким дисконтом — это все разновидности купонных и дисконтных облигаций.

На рынке можно купить ниже номинальной стоимости, а получить выплату по номиналу. Эмитентами облигаций могут выступать, как государство, муниципалитеты, так и корпорации и субъекты РФ.

Также они разделяются на: долгосрочные, среднесрочные и краткосрочные.

Паи

Это фонд, где коллективные деньги инвестируются в соответствии со стратегией управления. Деньги могут инвестироваться в: акции, облигации и иные активы. Инвестор, покупая пай, отдает свои деньги для профессионального управления.

Фонд формируется из большого количества инструментов, а далее доли продаются в виде пая. Покупая один пай, инвестор покупает части отдельных акций. Если одна отдельная акция может стоит 50-100 тысяч рублей, инвестор не всегда в состоянии купить большое количество акций для диверсификации портфеля. Зато покупая паи, можно добиться необходимой диверсификации.

Существуют такие ПИФы, которые повторяют какой-либо индекс биржи и тем самым могут повторять доходность данного индекса.

Дополнительные инструменты

На фондовом рынке существует такое понятие «товарные акции». К ним можно отнести: драгоценные металлы, нефть, зерно и другие ценные товары. Они также торгуются на фондовом рынке, только не как материальные запасы, а в виде расчетных контрактов. Расчетные контракты бывают следующих видов:

Опцион

То есть соглашение или контракт, который заключается между:

  • Инвестор и биржа.
  • Инвестор и инвестор.

В документе указывается право покупки или продажи конкретного актива в определенное время. В виде актива может выступать: товар, ценные бумаги и др.

Они предназначены, как правило, для снижения инвестиционных рисков и страховка от обвала рынка. Различают три вида опционов, в зависимости от условий торговли:

  1. Американский. Продаются в любое время, в рамках срока действия.
  2. Европейский. Реализация происходит в определенный период времени.
  3. Бермудский. Оговариваются в контракте дни для возможной продажи.

Фьючерс

То есть контракт, который обязует одного участника сделки приобрести какой-либо актив по фиксированной цене. Заключается фьючерс между:

  1. Инвестор и биржа.
  2. Инвестор и инвестор.

Активами здесь выступают ценные бумаги и различные товары. Они отличаются от опционов тем, что по фьючерсу необходимо обязательно совершить сделку, а по опциону имеется только право на сделку. Также они имеют большую степень риска. Существует два вида:

  1. Совершается сделка с поставкой товара или иного актива.
  2. Расчет происходит финансовыми средствами. Платеж представляет собой разницу между стоимостью по контракту и ценой актива на момент исполнения.

В самом начале инвестиционного пути, необходимо изучить все тонкости и понимать различия между инструментами фондового рынка. Знания помогут избежать большого количества ошибок и свести риски к минимуму.

1
Обсудить Содержание